การเทรดแบบ Grid เป็นเครื่องมือเชิงกลยุทธ์ที่ช่วยให้คุณสามารถทำกำไรได้โดยการวาง Order แบบ Long และ Short ในช่วงเวลาเเละราคาที่กำหนด ด้วยวิธีนี้ระบบจะสร้าง Grid สำหรับการเทรด การเทรดแบบ Grid นั้นใช้ได้ดีที่สุดในตลาดที่ผันผวนสูงเมื่อราคามีความผันผวนในช่วงเวลาหนึ่งๆ ด้วยการดำเนินการ Buy Order ในราคาต่ำโดยอัตโนมัติและเสริมด้วย Sell Order ในราคาสูง กลยุทธ์นี้จะรับประกันผลกำไรทุกครั้งเมื่อราคาขายสูงกว่าราคาซื้อในระหว่างการเคลื่อนไหวของราคาแบบ Sideways ดังนั้น นักเทรดจึงไม่จำเป็นต้องคาดการณ์ทิศทางการเคลื่อนไหวของตลาด
ขณะนี้การซื้อขาย Binance Grid ใช้งานได้กับ USDⓈ-M Futures (USDT-Margined Perpetual Contract และ BTCBUSD Delivery Contract) ผู้ใช้สามารถตั้งค่าพารามิเตอร์ของ Grid เพื่อกำหนดขีดจำกัดราคาสูงสุดและต่ำสุดของ Grid รวมถึงจำนวน Grid เมื่อสร้าง Grid แล้ว คุณสามารถคลิกเพียงครั้งเดียวเพื่อเปิดใช้งาน จากนั้น ระบบจะดำเนินการ Order เพื่อซื้อหรือขายโดยอัตโนมัติในราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้าหรือทริกเกอร์ Stop-Loss หรือ Take-Profit Order ตามจำนวนเงินลงทุนทั้งหมดซึ่งหารด้วยจำนวน Grid เพื่อล็อกกำไรในการเทรด Grid จะถูกสร้างขึ้นเป็น Sell Limit Order ในราคาที่สูงกว่าราคาตลาดปัจจุบันเสมอและ Buy Limit Order ในราคาที่ต่ำกว่าราคาตลาดปัจจุบัน (หาก Initial Limit Order มีราคาเท่ากับราคาตลาดปัจจุบันจะถือว่าเป็น Buy Limit Order ไปโดยปริยาย) ยิ่งช่วงราคาที่กำหนดมีความผันผวนบ่อยเท่าใด กำไรก็จะยิ่งสูงขึ้นเท่านั้น
Insurance Fund ได้รับการออกแบบให้นำ Collateral จากค่าธรรมเนียมสำหรับลูกค้าที่ไม่ Bankrupt มาใช้ชดเชยเงินที่สูญเสียไปเมื่อบัญชีลูกค้ามีมูลค่าต่ำกว่า 0 วัตถุประสงค์หลักของ Insurance Fund คือเพื่อหลีกเลี่ยง Counterparty-Liquidation
เมื่อเกิดกระบวนการ Liquidation ขึ้น (นั่นคือ Collateral < Maintenance Margin) เเล้วนักเทรดมีสินทรัพย์เหลือน้อยกว่า 0 USDT ภายหลังจากการ Liquidation เสร็จสิ้นทั้งหมด หรือไม่สามารถ Liquidate Position ของตนได้ จะถือว่านักเทรดมีสถานะล้มละลาย (Bankrupt) เเล้ว Binance จะต้องเข้ามารับผิดชอบ Position ที่เหลือ
ในกรณีเหล่านี้ส่วนใหญ่ Binance จะใช้ Insurance Fund เพื่อเข้าหนุนและค่อยๆ ทยอย offload Position เข้าไปยังตลาด โดย Insurance Fund จะเก็บค่าธรรมเนียม Liquidation จากผู้ใช้ซึ่งจะไม่ส่งผลให้ล้มละลาย อย่างไรก็ตาม หาก Insurance Fund ไม่สามารถเข้ารับ Position จากการ Liquidation ได้ จะส่งผลให้เกิด Counterparty-Liquidation
Insurance Fund อยู่ภายใต้กฎต่อไปนี้:
Insurance Fund จะถูกจำกัดตาม Net Notional สูงสุดของ Position หมายความว่า จำนวน Insurance Fund ทั้งหมดจะไม่สามารถเกินไปกว่า Notional Value ที่กำหนดไว้ล่วงหน้าของ Position ในตลาดได้ ทั้งนี้ Position ใดๆ ที่เพิ่มขึ้นเกิน Notional สูงสุดจะต้องเข้าสู่กระบวนการ Counterparty-Liquidation โดย Insurance Fund จะ offload Position ตามอัลกอรึทึมที่กำหนดไว้ล่วงหน้า ในท้ายสุด เเทนที่จะได้รับการหนุนจาก Insurance Fund ตามกรณีปกติทั่วไป Position ดังกล่าวจะต้องเข้าสู่กระบวนการ Counterparty-Liquidation
สัญญา Perpetual Futures ทั้งหมดใน Binance Futures มี Insurance Fund ร่วมกัน ยกเว้น BTCUSDT และ ETHUSDT ที่มี Insurance Fund เเยกเป็นของตนเอง
ตอนนี้คุณสามารถเข้าถึงยอด Insurance Fund (USDT) ของ BTCUSDT, ETHUSDT และสัญญา Perpetual อื่นๆ ได้ทั้งหมด
Counterparty liquidation เป็นขั้นตอนสุดท้ายที่จะดำเนินการต่อ เมื่อ Insurance Fund ไม่สามารถเข้าหนุน Position ของลูกค้าที่ล้มละลายได้ ทั้งนี้ Binance จะดำเนินการอย่างเต็มที่เพื่อหลีกเลี่ยง Counterparty-Liquidation และมอบฟีเจอร์หลายประการ อาทิเช่น Immediate or Cancel Limit Orders (ดูความหมายของ Immediate or Cancel Order) เพื่อลดผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นจาก Counterparty-Liquidation เนื่องจากความผันผวนในตลาดคริปโตและบริการที่ให้เลเวอเรจสูง เราจึงไม่สามารถหลีกเลี่ยงความเป็นไปได้ของสถานการณ์นี้ได้อย่างร้อยเปอร์เซ็นต์ เพื่อมอบประสบการณ์ที่ดีที่สุดให้กับลูกค้า เราพยายามอย่างยิ่งที่จะทำให้ Counterparty Liquidation เกิดขึ้นน้อยที่สุด
ในฐานะนักเทรด ระดับความเสี่ยงถูก Counterparty-Liquidation ของ Position ของคุณจะอิงตามตัวชี้วัด (Indicator) ที่เเสดงอยู่ด้านล่างนี้ ซึ่งจะเเจ้งตั้งแต่ลำดับความสำคัญต่ำสุดไปจนถึงมีลำดับความสำคัญสูงสุด
เมื่อ Counterparty-Liquidation เกิดขึ้น จะมีการส่งข้อความแจ้งเตือนไปยังลูกค้าที่ได้รับผลกระทบทันที ทั้งนี้ ลูกค้าสามารถเข้ามาเทรดใหม่ได้ทุกเวลา
อันดับของนักเทรดใน Priority Ranking นั้นคำนวณโดยใช้ทั้งกำไรและเลเวอเรจ โดยสูตรการคำนวณจะแสดงอยู่ที่ส่วนท้ายของหน้านี้ นักเทรดที่มีกำไรมากกว่าและมีเลเวอเรจสูงกว่าจะถูกบังคับขายก่อน นักเทรดจะได้รับการจัดอันดับตาม Margin Ratio และ unrealized PNL เป็นสัดส่วนเปอร์เซ็นต์ของ Collateral อีกดัชนีความเเม่นยำที่ใช้จัดอันดับ คือ “LeveragePnL” ที่คำนวณโดย unrealized PNL / Collateral คูณด้วย Margin Ratio สูตรการคำนวณแบบเต็มอยู่ในส่วนท้ายของบทความ
จากนั้น นักเทรดจะได้รับการจัดอันดับตาม LeveragePnlQuantile โดยนักเทรดที่มีความเสี่ยงใกล้จะถูกบังคับขายอัตโนมัติจะเห็นตัวชี้วัดเเจ้งเตือนใน UI ของพวกเขา หาก Liquidation เกิดขึ้น นักเทรดจะได้รับการแจ้งเตือนที่ระบุจำนวนและราคาที่จะถูก Liquidate Position ของผู้เทรดจะถูกปิดที่ Bankruptcy Price ของ Order ที่ถูกบังคับขายในตอนแรก รายการ Order อื่น ๆ ที่เปิดอยู่จะถูกยกเลิก เมื่อกระบวนการ Liquidation เสร็จสิ้น นักเทรดจะสามารถกลับเข้ามาเทรดได้ทันที
หมายเหตุ: ราคาล้มละลาย (Bankruptcy Price) อาจอยู่นอกช่วงราคาตลาดตามสัญญา ขอแนะนำให้นักเทรดใส่ใจกับตัวชี้วัด ADL เพื่อหลีกเลี่ยงการถูก Deleveraged
การคำนวณ Priority Ranking สำหรับ Liquidation
PNL Percent = max(0, Unrealized Profit)/max(1, ยอดคงเหลือใน Wallet)
หาก (ยอดคงเหลือใน Wallet + Unrealized Profit) ≤0 ดังนั้น Margin Ratio = 0
ถ้า (ยอดคงเหลือใน Wallet + Unrealized Profit)＞ 0 ดังนั้น Margin Ratio = Maintenance Margin / (ยอดคงเหลือใน Wallet + Unrealized Profit)
Leverage PNL = เปอร์เซ็นต์ PNL × Margin Ratio Leverage PNL = เปอร์เซ็นต์ PNL × Margin Ratio
Leverage PNL Quantile = อันดับ(ผู้ใช้งาน.Leverage PNL) / จำนวนผู้ใช้ทั้งหมด
